玄素庄庄主石清和夫人闵柔生有两个儿子。次子石中坚被暗恋石清的梅芳姑杀害后,长子石中玉因为闵柔的过分溺爱而养成无法无天的性格。石清不得已,只得将石中玉送去凌霄城学艺,一眨眼已经过去了三年。摩天居士发出的玄铁令再现江湖,传说得到玄铁令的人可以向摩天居士谢烟客提出一个要求。在追逐玄铁令的过程中,石清夫妇得知儿子在凌霄城闯下弥天大祸。而此时玄铁令被一个小乞丐狗杂种得到,而因此成为了谢烟客的债权人。石中玉能否逃脱众人的追杀,狗杂种能否揭开自己的身世之谜,一时间悬而未解,而这两个年轻人因为卷入了长乐帮、侠客岛等一系列的阴谋也一再身份颠倒。最后,石中玉与狗杂种兄弟二人齐心协力揭开了侠客岛之谜,击败了贝海石的阴谋,获得了各自的爱情。。1965年,印尼政府被军政府推翻,那些反对军事独裁的人都被认定为“共产党人”,并遭遇了血腥屠杀,一年之内,就有超过100万“共产党人”丧命,其中就包括农民还有一些当地的华人。本片的主角Anwar Congo和他的朋友们就参与了当年的屠杀活动,他如今是印尼最大的准军事组织Pemuda Pancasila的元老人物。Anwar和他的朋友接受导演的邀请,在镜头前重新演绎当年他们是如何处死那些“共产党人”的,他们通过拍摄电影的方式,重现了当年的场景,再次拿起了那些沾满鲜血的用来勒死人的铁丝。Anwar讲述了他的故事,其中就包含着他年轻时候对美国黑帮电影的喜爱,而他所属的准军事组织Pemuda Pancasila虽然是维护国家安全的力量,恰恰也被人视为印尼最大的黑帮......。